Откладывать? Копить? Инвестировать!

Тот, кто ищет миллионы, весьма редко их находит,но зато тот, кто их не ищет, – не находит никогда!Оноре де Бальзак Сейчас для большинства из нас все более актуальными становятся вопросы инвестиций – сохранения и преумножения средств. Современный рынок предоставляет для этого спектр возможностей, однако, пользуются ими немногие. Основная причина – отсутствие необходимых знаний.Издавна люди привыкли хранить сбережения дома. Такой способ является не только небезопасным, деньги обесцениваются с каждым годом как минимум на процент инфляции (в России в среднем на 10-11%). Таким образом, если в начале года Ваш капитал составляет, например, 100 000 рублей, то к концу года по отношению к возросшим ценам на товары и услуги – 90 000 рублей, а еще через 12 месяцев – 80 000 рублей. Обидно?Как сохранить сбережения, а еще лучше – приумножить? Проценты по банковским вкладам зачастую не превышают процент инфляции, а хранение денег на банковском счете привязано к четко прописанному сроку. Вот вы влюбились, решили сыграть свадьбу, пришли в банк. За досрочное снятие денег со счета придется поплатиться процентами, а иногда и штрафом!Покупка ценных бумаг российских компаний, например, акций и облигаций, способна обеспечить инвестору достаточно высокий доход. Однако работа на фондовом рынке требует дополнительных знаний, времени, постоянного отслеживания и анализа большого массива информации и т.д.В этих условиях все больше людей предпочитают доверить свои сбережения профессионалам. Речь идет о так называемом «доверительном управлении», частным случаем которого являются паевые инвестиционные фонды (ПИФы). И если услуга доверительного управления доступна не каждому (для инвестирования средств таким способом понадобится от 5 млн. рублей), то приобрести паи можно, если у Вас в кармане всего 1000 рублей.Как работают ПИФы?Первый паевой фонд появился в России в 1996 году, а в начале XXI века в России начался настоящий инвестиционный «бум». Сегодня на территории нашей страны действует более 700 ПИФов. За 2005-2006 годы доходность некоторых фондов составила 200% и выше! Профессионалы считают, что для эффективной работы на фондовом рынке инвестор должен обладать капиталом не менее 5 млн. рублей. Что это значит? И как быть, если до такого «порога» еще копить и копить, а начинать с чего-то надо? Деньги должны работать!ПИФы создаются для того чтобы дать возможность людям, обладающим относительно небольшими суммами денег, стать инвесторами и зарабатывать на фондовом рынке. Например, одна акция Сбербанка стоит 90 000 руб., как стать владельцем этой акции, если собственных денег всего 10 000 руб.? Просто. Объедините свои средства с деньгами других некрупных инвесторов и в складчину вы сможете стать акционерами Сбербанка.  ПИФ – это не юридическое лицо, а имущественный комплекс, соответственно не подлежащий налогообложению. Деньги пайщиков направляются на текущий счет фонда, откуда переводятся на брокерский счет. Этой суммой управляет управляющая компания  в соответствии c инвестиционной декларацией – она у каждого фонда своя. За исполнением декларации, чтобы обезопасить средства пайщиков, следит внутренний контролер управляющей компании, а кроме него еще и специализированный депозитарий.О любых отклонениях от законодательно установленных ограничений и требований уведомляется государственный регулятор — Федеральная служба по финансовым рынкам. Государственный контроль за рынком коллективных инвестиций регламентирован очень четко.Доля каждого пайщика удостоверяется количеством паев, определяемым с точностью до пятого знака после запятой. Стоимость одного пая пересчитывается каждый рабочий день — для открытых фондов, ежемесячно или в конце интервала — для интервальных фондов.Доход пайщика составляет прирост стоимости пая, который облагается налогом на доходы физических лиц в 13%. Управляющая компания является налоговым агентом и в случае погашения паев исчисляет, удерживает и уплачивает этот налог самостоятельно.Именно участие профессионалов в управлении инвестиционными фондами способно обеспечить высокую доходность вложений наряду с приемлемым уровнем риска. Вложения в ПИФы исторически являются одной из наиболее удобных форм долгосрочных инвестиций, позволяющих защитить сбережения от инфляции и получить дополнительный доход. Как выбрать ПИФ?Управляющая компания может инвестировать деньги своих пайщиков в различные финансовые инструменты (акции, государственные, муниципальные и корпоративные облигации, банковские депозиты).ПИФы подразделяются на:Открытые — владелец паев имеет право в любой рабочий день совершать операции с паями, в том числе требовать погашения всех или части принадлежащих ему паев.Интервальные — владелец паев имеет право по рабочим дням в течение срока, установленного правилами доверительного управления фондом, совершать операции с паями, в том числе требовать погашения всех или части принадлежащих ему паев. Интервалы, как правило, открыты в течение двух недель четыре раза в год.Закрытые — приобрести паи закрытых фондов можно в периоды формирования фонда или дополнительного размещения паев, а также на вторичном рынке, например через биржу (паи фондов выведены на ММВБ) или на внебиржевом рынке у других владельцев. Владелец паев не имеет право требовать прекращения договора доверительного управления ПИФ до истечения срока его действия за исключением отдельных случаев, предусмотренных законодательством.Открытые, интервальные и закрытые ПИФы могут быть фондами акций, облигаций, смешанных инвестиций, индексными, денежного рынка, фондами фондов. Закрытые ПИФы также могут быть фондами недвижимости, ипотечными, венчурных инвестиций, прямых инвестиций.Чтобы правильно выбрать ПИФ, сначала надо определиться с собственной стратегией – какое соотношение доходность/риск является для вас приемлемым? Например, облигационные паевые фонды обеспечивают относительно небольшую, но довольно стабильную доходность. ПИФы акций и смешанных инвестиций (в состав входят и акции и облигации), напротив, могут обеспечить гораздо больший доход, однако увеличивается и риск инвестора. И помните, никогда не инвестируйте свои последние деньги – только свободные!Будущему инвестору стоит обратить внимание на параметры управляющей компании:·         История работы на рынке (длительность, успешность);·         Профессионализм управляющих (можно оценить, например, изучив доходность по ПИФам за предыдущие годы);·         Количество ПИФов в управлении и возможность обмена дает инвестору возможность самостоятельно распределять свои активы между фондами с разными инвестиционными стратегиями.·         Ориентированность на розничных инвесторов — предполагает, что пайщики менее зависят от действий других, крупных пайщиков.·         Рейтинг надежности управляющей компании — понятен и актуален для потенциальных инвесторов. В понятие надежность входят финансовая стабильность, деловая репутация и пр.·         Вторичный рынок обращения паев, в особенности для интервальных и закрытых фондов — это дополнительный плюс, учитываемый инвестором на этапе принятия инвестиционных решений.·         Разветвленная сеть агентских пунктов. Как инвестировать в ПИФ?Инвестируя свои сбережения в ПИФы, помните, что наиболее эффективным периодом для инвестирования признается срок от одного года. Паевые фонды позволяют не только сохранить свои деньги, но и заработать, надо лишь придерживаться своей стратегии.Мало кто сможет поспорить с тем фактом, что рынок в долгосрочной перспективе всегда растет. А также с тем, что к ПИФам нужно относиться как к средству долгосрочного инвестирования. Поэтому регулярно довнося деньги в ПИФ, вне зависимости от текущего состояния рынка, Вы изберете наиболее эффективную стратегию работы, широко распространенную в странах Европы и США.При долгосрочном инвестировании покупка паев на максимуме не является критичной ошибкой и означает лишь то, что Вы заработаете на следующих максимумах. Локальные падения можно рассматривать как шанс докупить паи на низких ценовых уровнях, выигрыш от покупки на минимуме повысит общую эффективность инвестиций.  ООО «Управляющая компания «Финам Менеджмент» (далее – УК «Финам Менеджмент») ООО «Управляющая компания «Финам Менеджмент» создано в 2002 году и оказывает услуги по доверительному управлению средствами Клиентов, включающие:

  • управление открытыми и интервальными паевыми инвестиционными фондами (коллективные инвестиции);
  • классическое (индивидуальное) доверительное управление;
  • управление закрытыми паевыми инвестиционными фондами;
  • управление средствами институциональных инвесторов (негосударственных пенсионных фондов и страховых компаний);
  • управление накопительной частью трудовой пенсии граждан.
Читайте также  Для клиентов

 Лицензия на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами № 21-000-1-00095 от 20.12.2002, выдана ФКЦБ России. Этапы развития2003г.Сформирован первый ПИФ смешанных инвестиций «Финам Первый»УК «Финам Менеджмент» победила в конкурсе по отбору управляющих компаний для доверительного управления средствами пенсионных накоплений граждан.2005-2006 гг.УК «Финам Менеджмент» расширяет спектр инвестиционных стратегий и инструментов, разработана линейка из трех новых Открытых ПИФов с различными инвестиционными характеристиками.2006г.Сформированы: первый в своей отрасли Закрытый ПИФ особо рисковых (венчурных) инвестиций «Финам – Информационные технологии» и Закрытый ПИФ недвижимости «Финам — Земельный».2007г.Сформирован открытый ПИФ акций «Финам Народный»В рамках интернет-портала www.fdu.ru открыт раздел Личный Интернет-кабинет пайщика, составной частью которого является система защищенного электронного документооборота. Инвесторы ПИФа могут просматривать данные по портфелю паев на заданную дату и динамику его доходности, производить перевод денежных средств из одного ОПИФ в другой и многое другое.                        Паевые инвестиционные фонды под управлением ООО «Управляющая компания «Финам Менеджмент»Среди частных инвесторов особенно популярны паевые инвестиционные фонды, которые позволяют совершать операции с паями в любой момент (открытые ПИФ) или в течение нескольких интервалов в году (интервальные ПИФ)

 «Финам Первый»«Финам Народный»«Финам Индекс ММВБ»«Финам Облигационный»«Финам Депозитный»«Финам Низколиквидные акции»
Тип фондаОткрытый, смешанных инвестицийОткрытый, акцийОткрытый, индексныйОткрытый, облигацийОткрытый, депозитныйИнтервальный, низколиквидных акций
Активыакции и облигациипреимущественно акцииакции компаний, входящих в индекс ММВБоблигациидепозиты и облигацииакции компаний малой капитализации (второй эшелон)
Рискисредниевысокиевысокиеумеренныенизкиевысокие
Стратегияумеренно — агрессивнаяагрессивнаяагрессивнаяконсервативнаяконсервативнаяагрессивная

МудростьОткрытый паевой инвестиционный фонд смешанных инвестиций «Финам Первый»Правила доверительного управления зарегистрированы ФКЦБ России 01.04.2003 № 0097-59837006. Старейший фонд УК «Финам Менеджмент» инвестирует и в акции, и в облигации, сочетая доходность первых и потенциал вторых, максимально гибко реагируя на рыночную конъюнктуру. Все выбранные бумаги удовлетворяют необходимым требованиям ликвидности.Параметры портфеля позволяют Клиентам инвестировать даже небольшие средства без ущерба для диверсификации, а вложение средств в бумаги с разным уровнем риска и доходности помогает оградить от крупных неудач.Фонд ориентирован на инвесторов, желающих иметь доходность вложений сравнимую со среднерыночной по наиболее ликвидным акциям, но с меньшим риском потерь. МаякОткрытый индексный паевой инвестиционный фонд «Финам Индекс ММВБ»Правила доверительного управления зарегистрированы ФСФР России 26.01.2005 № 0315-75341204 При формировании портфеля используется пассивный метод управления, основанный на методике расчета и составе индекса ММВБ. Портфель состоит из наиболее ликвидных акций крупных и устойчивых эмитентов, входящих в данный индекс. Пропорции определяются в соответствии со структурой индекса.Эта стратегия полностью оправдывала себя на протяжении ряда лет и несет в себе преимущества автоматизации инвестиционных процессов и невысоких расходов на управление.Хорошо диверсифицированный портфель помогает избежать серьезных потерь в случае падения цен одной или нескольких акций.Фонд нацелен на получение стабильного дохода при положительной динамике рынка акций.На протяжении ряда лет, индекс ММВБ демонстрировал неуклонный подъем, причем экономические предпосылки его дальнейшего роста по-прежнему сохраняются Фонд ориентирован на инвесторов, готовых идти на определенный риск и рассчитывающих на получение максимальной доходности в прямой зависимости от рыночной конъюнктуры. ДемократияОткрытый паевой инвестиционный фонд акций «Финам Народный»Правила доверительного управления зарегистрированы ФСФР России 26.12.2006 №0724-94122881.Этот новый, по-настоящему открытый фонд акций уникален на российском рынке коллективных инвестиций. Только в ПИФе «Финам Народный» пайщики принимают участие в управлении фондом, голосуя за покупку тех или иных активов на сайте www.fdu.ru. Рекомендации большинства автоматически обрабатываются и реализуются программой с учетом законодательных ограничений на состав и структуру активов. «Финам Народный» – достаточно агрессивный фонд, с высоким уровнем риска. При неблагоприятной конъюнктуре рынка акций часть активов фонда может быть инвестирована в облигации.«Финам Народный» — коллективный разум на рынке коллективных инвестиций. Фонд ориентирован для тех инвесторов, которые ожидают высокой доходности в долгосрочной перспективе. Тихая гаваньОткрытый паевой инвестиционный фонд облигаций «Финам Облигационный»Правила доверительного управления зарегистрированы ФСФР России 26.01.2005 № 0314-75340593.Если слово риск не из Вашего лексикона, то рекомендуем обратить внимание на открытый фонд облигаций «Финам Облигационный». Основная его задача заключается в сбережении средств инвесторов от инфляционных процессов и получении стабильного дохода. Деньги вкладываются в надежные финансовые инструменты, такие как государственные ценные бумаги Российской Федерации и муниципальные бумаги, а также облигации российских компаний. Фонд ориентирован на инвесторов, которые уже хорошо заработали, хотят зафиксировать прибыль и при этом нуждаются в сохранении и стабильном приумножении капитала (с возможностью получения денег в любой момент времени). Твердый курсОткрытый паевой инвестиционный фонд денежного рынка «Финам Депозитный»Правила доверительного управления зарегистрированы ФСФР России 16.05.2006 № 0516-94119309. Фонд вкладывает средства пайщиков преимущественно в депозиты и облигации, логично дополняя линейку паевых фондов и позволяя инвесторам максимально эффективно управлять своим капиталом. В условиях коррекции или падения фондового рынка большинство ПИФов показывают отрицательную доходность. Это может затрагивать даже консервативные фонды облигаций. Банковские депозиты обеспечивают небольшой, но практически гарантированный доход. В отличие от срочного вклада, деньги можно вывести в любой момент, не теряя при этом в доходности.Данный фонд является наиболее консервативным среди всех инвестиционных фондов, находящихся под управлением УК «Финам Менеджмент» и относится к классу фондов с низким уровнем риска. Фонд ориентирован на Клиентов, стремящихся сохранить свои средства во время преобладания на рынке понижательных тенденций и ставящих целью сохранение временно свободного капитала и получения дополнительного дохода.ДинамизмИнтервальный паевой инвестиционный фонд низколиквидных акций «Финам Низколиквидные акции»Правила доверительного управления зарегистрированы ФСФР России 26.01.2005 № 0316-75341925. Управляющая компания активно инвестирует средства в наиболее перспективные акции второго эшелона.В отличие от открытых фондов, Интервальный ПИФ акций «Финам Низколиквидные акции» является интервальным фондом. Покупать и продавать паи этого фонда можно в течение двухнедельных интервалов, которые открываются четыре раза в год. Это связано с тем, что управляющая компания инвестирует средства пайщиков в значительно недооцененные акции «второго эшелона», отличающиеся высокой волатильностью. Этот сегмент растущих акций представляет отличные возможности для формирования диверсифицированного портфеля.Фонд является наиболее рискованным в связи с меньшей ликвидностью ценных бумаг. Но опытные инвесторы знают, что акции компаний с малой капитализацией имеют потенциал роста, в несколько раз превышающий потенциал «голубых фишек».Фонд ориентирован на инвесторов, готовых вложить свободные средства на долгий срок в волатильный актив, с реальным шансом получить доход, в несколько раз превышающий вложения. Интервалы приема заявок:·                     с 10 мая по 23 мая;·                     с 10 августа по 23 августа;·                     с 10 ноября по 23 ноября;·                     с 10 февраля по 23 февраля;  Заявки на погашение и обмен инвестиционных паев открытых фондов можно направлять в УК «Финам Менеджмент» по защищенному Интернет-соединению. Для этого при оформлении документов на покупку паев достаточно оформить Заявление о вступлении в систему электронного документооборота, организованную ЗАО «Моревиль».  Закрытые паевые инвестиционные фонды обладают меньшей ликвидностью, но представляют собой интересный инструмент для опытных пайщиков и крупных институциональных инвесторов.ПотенциалЗакрытый паевой инвестиционный фонд особо рисковых (венчурных) инвестиций «Финам – Информационные технологии»Правила доверительного управления зарегистрированы ФСФР России 20.12.2005 № 0446-78559613. Этот закрытый фонд является первым российским паевым фондом особо рискованных (венчурных) инвестиций, который специализируется на инвестициях в высокие технологии. Средства пайщиков вкладываются в ценные бумаги компаний, относящихся к отрасли High-Tech (информационные технологии, телекоммуникации, нанотехнологии, инновационные проекты и т.д.). Главными критериями отбора таких компаний выступает юридическая и финансовая экспертиза, проводимая специалистами Инвестиционного холдинга «ФИНАМ», признание активов перспективными и высокодоходными.РазмеренностьЗакрытый паевой инвестиционный фонд недвижимости «Финам — Земельный»Правила доверительного управления зарегистрированы ФСФР России 26.12.2006 № 0464–93295436. Этот закрытый фонд инвестирует в активы в сфере недвижимости с целью их дальнейшего девелопмента, перепродажи или сдачи в аренду.Фонд инвестирует, прежде всего, в те активы, которые подразумевают возможность долгосрочного и стабильного роста стоимости, получения регулярного рентного дохода или имеют потенциал получения дохода в процессе девелопмента. Фонд предоставляет возможность участия в масштабных проектах, барьер входа в которые могут преодолеть только крупные частные или институциональные инвесторы  Инвестиционный холдинг «ФИНАМ» ЗАО «ФИНАМ», на базе которого к настоящему моменту сформирован одноименный инвестиционный холдинг, была основана в 1994 году. «ФИНАМ» одним из первых в России начал оказывать услуги, связанные с работой на фондовом рынке.В настоящий момент «ФИНАМ» предоставляет юридическим и физическим лицам одну из самых широких линеек инвестиционных услуг – от возможности инвестировать средства на рынке ценных бумаг и доверительного управления активами до комплексного сопровождения сделок по покупке и продаже бизнеса и операций с капиталом (IPO, частное размещение акций и т.д.). Холдинг проводит активную политику в области прямых инвестиций, вкладывая средства в приобретение высокотехнологичных проектов. В его составе сформирован первый в России паевой инвестиционный фонд по вложению средств в High Tech — ЗПИФ «Финам – Информационные технологии».Инвестиционный холдинг «ФИНАМ» включает в себя Инвестиционную компанию — ЗАО «ФИНАМ», Информационная группа FINAM.ru – ООО «ФИНАМ», Управляющую компанию — ООО «Управляющая компания «Финам Менеджмент», Страховой брокер – ООО «Страховой брокер «Финам Страхование» и ЗАО «Банк ФИНАМ», а также ряд активов в различных секторах экономики, прежде всего, в сфере высоких технологий. Частью холдинга также является Учебный центр «ФИНАМ», который проводит учебные мероприятия как для начинающих инвесторов, так и для профессионалов.«ФИНАМ» действует более чем в 85 регионах России и обладает одной из наиболее объемных клиентских баз среди российских брокеров.«ФИНАМ» занимает лидирующие позиции в российском инвестиционном бизнесе. Что мы понимаем под ориентированностьюнаКлиента:

  • Качественный инвестиционный продукт
  • Сервис на самом высоком уровне
  • Новейшие технологии обслуживания, где предусмотрены:
    • подача заявок на погашение и обмен инвестиционных паев в электронном виде, не выходя из дома
    • sms — информирование о текущей стоимости паев
    • просмотр данных о всех операциях инвестора с паями, представленных на web-сайте в «Личном кабинете» инвестора
    • оперативное получение необходимой отчетной документации по электронной почте
    • покупка паев фондов на бирже ММВБ
  • Региональная доступность наших продуктов

Наши принципы:

  • ВСЕ без исключения подразделения компании ориентированны на качество и оперативное обслуживания наших Клиентов.
  • Все сотрудники Компании — одна Команда. Внутренние ориентиры — свод правил корпоративной этики и прозрачность инвестиционных механизмов.
  • Эффективной работой Компании может быть признано только достижение инвестиционной цели каждого Клиента.
  • Клиентам обеспечиваются максимально комфортные условия обслуживания.

Ваш коллектив УК «Финам Менеджмент»   _______________________________________________________________________________________Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем. Государство не гарантирует доходность инвестиций в паевые инвестиционные фонды.Прежде чем приобрести пай, следует внимательно ознакомиться с правилами ПИФа.Правилами фондов предусмотрены скидки, а также надбавки, которые могут уменьшить доходность инвестиций в паи. Лицензия на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами № 21-000-1-00095 от 20.12.2002, выдана ФКЦБ России. Приобрести инвестиционные паи, получить информацию о ПИФах, ознакомиться с правилами доверительного управления ПИФов, находящихся под управлением ООО «Управляющая компания «Финам Менеджмент» можно в офисе управляющей компании или у агентов по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев.

Читайте также  О проекте